So gut sind Deutschlands beste Service-KVGs

Der Erfolg unserer Kunden und deren hohe Zufriedenheit haben uns zu einer erfolgreichen Service-KVG gemacht“, freut sich Katja Müller, Chief Customer Officer der Universal-Investment-Gruppe. Gerade wurde ihr Haus von TiAM und SWI ­Finance mit „sehr gut“ benotet. SWI Finance befragte für TiAM Fondsinitiatoren, Vermögensverwalter, Family Offices, Banken und Consultants, wie zufrieden sie mit ihren Fondsdienstleistern, den Service-Kapitalverwaltungsgesellschaften (KVG), sind.

Müller sieht die Auszeichnung als Beleg dafür, „dass wir als Fonds-Service-Plattform mit unserer Strategie richtigliegen, Boutiquen, Vermögensverwaltern und Asset-Managern in unserem Heimatmarkt als erfahrener und zukunftsfester Partner den Rücken freizuhalten“.

Das wurde von den 153 Fondsexperten belohnt, die im Zeitraum vom 9. bis zum 19. Oktober 2023 online an der Befragung durch SWI Finance teilgenommen hatten. Insgesamt flossen dabei 247 Bewertungen in die Auswertung ein. „Da die Befragten teilweise mit verschiedenen KVGs zusammenarbeiten, gab es die Möglichkeit, mehrere Unternehmen zu bewerten“, erklärt Studienleiter Marcus Schad.

„Als Fazit ist festzustellen, dass die Gesamtleistung der KVGs gut ist“, urteilt SWI-Finance-Chef Schad. Es wurde eine gute Leistungsqualität erreicht, die sich einerseits auf die jeweilige Zufriedenheit mit einzelnen Aspekten der Geschäftsbeziehung (Einzelzufriedenheiten) und andererseits der Gesamtzufriedenheit und Weiterempfehlungsabsicht bezieht.

So wurden bezüglich der Einzelzufriedenheit relevante Aspekte wie beispielsweise Betreuungsqualität, Innovationsfähigkeit, Digitale Services, ESG-Ausrichtung, Service und Vertrieb abgefragt und näher betrachtet. „Dabei fiel auf, dass die Bewertungen bei Basisleistungen wie Betreuung und Serviceorientierung insgesamt am besten ausgefallen sind“, ergänzt Studienleiter Schad.

„Es freut mich, dass der Service, den wir an den Bedürfnissen unserer Initiatoren ausrichten, sehr gut ankommt“, sagt beispielhaft Stefan Schneider, Vorstandsvorsitzender der prämierten Axxion S.A. „Wir haben die gleichen Interessen wie unsere Geschäftspartner, und wenn etwas zu tun ist, machen wir es einfach“, erklärt er. Als bestes Beispiel dafür wurde der Service von Axxion zuletzt um das Produkt ETF und das Fondsdomizil Liechtenstein erweitert.

Auch Mängel werden angesprochen

Im Rahmen der Umfrage wurden Themen wie Innovationsfähigkeit und digitale Services durchaus als wichtig anerkannt, doch insgesamt sei die Bewertung bei diesen beiden Aspekten schwächer ausgefallen, weshalb hier seitens der SWI-Experten Verbesserungspotenzial attestiert wird.

Dies gelte auch für die Reaktions­geschwindigkeit der Service-KVGs auf Wünsche und Erfordernisse ihrer Kunden. Hier wurde bisweilen eine höhere Geschwindigkeit angemahnt, weshalb die Zufriedenheit ebenfalls eher gering ausgeprägt war, wie Schad aufsummiert. Gleiches war in der durchaus kritischen Bewertung der Kosten und Gebühren zu beobachten.

„Insgesamt wird die Gesamtzufriedenheit und Weiterempfehlungsbereitschaft als gut bewertet“, führt Studienleiter Schad weiter aus. Dass beide Punkte abgefragt wurden, ist gewissermaßen als Verstärker zu sehen. Die professionelle Fondskundschaft muss dabei nicht nur Auskunft über ihre Zufriedenheit mit der betreffenden Service-KVG geben, sondern zudem beurteilen, ob sie den Anbieter auch tatsächlich weiterempfehlen würde. Insofern ist nicht verwunderlich, dass die Bandbreite zwischen dem besten und dem schlechtesten Unternehmen im Vergleich zu den Einzelzufriedenheiten hier relativ groß ausgefallen ist. Umso erfreulicher andererseits, dass die sechs Service-KVGs, die in der Untersuchung mit Gesamtnote „sehr gut“ abgeschnitten haben, sowohl in der Einzelzufriedenheit als auch der Gesamtzufriedenheit eng beieinanderlagen – und deutlich besser abgeschnitten haben als die übrigen untersuchten Häuser.

„Uns ist es wichtig, nicht nur besondere Kundenbeziehungen zu unseren Fondsinitiatoren einzugehen, sondern vor allem im Dschungel der Anforderungen Lösungen mit unseren Partnern zu entwickeln, die zu ihnen passen“, erklärt Jörg W. Stotz, Sprecher der Geschäftsführung der Hansainvest, das gute Abschneiden seines Hauses. „Wir sind davon überzeugt, dass wir mit dieser Herangehensweise die Möglichkeiten schaffen, uns vom Markt abzuheben und gleichzeitig alle gesetz­-
lichen Vorgaben und Richtlinien zu erfüllen. Wir begleiten daher unsere Partner nicht nur in der Fondsadministration, sondern haben uns vor allem zum Ziel gesetzt, Wünsche, Bedürfnisse und Individualitäten jeder einzelnen Partnergesellschaft in Einklang mit den komplexen Anforderungen des Regulators umzusetzen.“

Sechsmal Note „sehr gut“

Folgende sechs Kapitalverwaltungsgesell­schaften werden insgesamt mit „sehr gut“ bewertet (in alphabetischer Reihenfolge): Ampega, Axxion S.A., Hansainvest, Hauck & Aufhäuser Fund Services, IPConcept und Universal Investment. Ihnen bescheinigt SWI Finance aufgrund der jüngsten Befragung unter Fonds-Professionals eine sehr gute Servicequalität.

Auch Marco Onischschenko, Vorstandsvorsitzender der IPConcept (Luxemburg) S.A., zeigt sich vom Abschneiden seines Unternehmens sehr erfreut: „Dies bestätigt unsere erfolgreiche Strategie als Full-Service-Anbieter und Service-KVG. Wir bieten unseren Kunden größtmögliche Unterstützung bei allen administrativen Aufgaben, damit diese sich auf ihre Kernkompetenzen konzentrieren können. Das ist ein wesentlicher Grund dafür, dass IPConcept seit der Gründung im Jahr 2001 mit ursprünglich zehn Mandaten bis heute auf über 300 Mandate gewachsen ist.“

Analyseaufbau und Frageninhalte

Zu Beginn der Umfrage wurden die Befragten gebeten, diejenigen KVGs auszuwählen, mit denen sie zusammenarbeiten. Die Befragten hatten die Möglichkeit, auch mehrere KVGs zu bewerten. Im Anschluss wurden dann tiefer gehende Punkte zur Zufriedenheit mit der Betreuung, der Unterstützung hinsichtlich Öffentlichkeitsarbeit/PR/Marketing, der Geschwindigkeit bei der Auflage neuer Fonds, der Innovationsfähigkeit und nicht zuletzt der regulatorischen und juristischen Unterstützung abgefragt.

Im Anschluss daran wurde schließlich noch die Gesamtzufriedenheit mit der Service-KVG erhoben sowie die Wahrscheinlichkeit, dass die betreffende Service-KVG befreundeten Geschäftspartnern oder Kollegen weiterempfohlen wird, um den sogenannten Net Promoter Score (NPS), also die Weiterempfehlungsbereitschaft der Befragten, zu ermitteln.