avesco: Nachhaltig investieren – gemeinsam für ein starkes Europa
Wir sitzen in Europa auf einem Schatz: Auf keinem anderen Kontinent dieser Welt finden sich so viele marktführende Unternehmen wie in Europa. Die sogenannten Hidden Champions sind hochspezialisierte Nischenunternehmen, die durch Innovationskraft, Exportstärke und hohe Eigenkapitalquoten überzeugen.10.08.2022 | 07:10 Uhr
Der avesco Sustainable Hidden Champions Equity Fonds (SHC-Fonds)
erweitert nun sein Portfolio von DACH auf Europa und stellt einen ersten neuen
Titel vor.
Nachhaltig investieren mit dem ersten niederländischen Hidden Champion: Corbion NV
In der EU fallen jedes Jahr rund 26 Mio. Tonnen Kunststoffabfälle an. Weniger als ein Drittel werden für das Recycling gesammelt. Die Europäische Kommission hat eine Strategie für Kunststoffe vorgeschlagen, die unter anderem vorsieht, dass bis spätestens 2030 alle Kunststoffverpackungen wiederverwendbar sind oder recycelt werden können.
Das erste niederländische Unternehmen im avesco SHC-Fonds setzt genau an dem Problem des unverwertbaren Plastikvorkommens an. Corbion NV ist Weltmarktführer in der Herstellung von Milchsäure, welche u.a. zur Herstellung von biobasiertem und biologisch abbaubaren Bioplastik eingesetzt wird. Damit zahlt Corbion direkt auf die Bemühungen der Europäischen Kommission ein, Plastikmüll drastisch zu reduzieren, indem es schwer oder nicht abbaubare Kunststoffe erst gar nicht produziert.
Das spezielle Polymer (PLA) von Corbion wird aus der
nachwachsenden und erneuerbaren Ressource Zuckerrohr hergestellt. Aus
ökologischer Sicht ist diese Art von Bioplastik gegenüber herkömmlichen
Kunststoffen wie zum Beispiel PET nachhaltiger, da bei der Herstellung keine
fossilen Ressourcen wie Erdöl eingesetzt werden. Zudem weist Bioplastik aus PLA
verglichen mit erdölbasierten Kunststoffen einen geringeren Kohlenstoff-Fußabdruck
auf. Bei der Verbrennung wird nur so viel CO2 freigesetzt, wie der pflanzliche
Rohstoff zuvor gespeichert hatte. Hinzu kommt, dass die gewonnene Energie durch
die Verbrennung für Strom und Wärme genutzt werden kann.
Das Potenzial europäischer Hidden Champions nutzen
und nachhaltig investieren
In Deutschland gibt es insgesamt 1.573 Hidden Champions, in Österreich und der Schweiz sind es jeweils 171 [1]. Europa hat 2.389 Hidden Champions zu bieten [2] und weltweit beläuft sich die Zahl der Hidden Champions auf 3.406. [3]
Dr. Sandra Derissen, Head of Sustainability Analysis bei avesco, erläutert den Schritt der Portfolio-Erweiterung so:
„Bei unseren Recherchen sind wir immer wieder auf innovative Hidden Champion Unternehmen außerhalb der DACH-Region mit großen Potenzialen und interessantem Produkt-Impact gestoßen. Diese wollen wir unseren Kundinnen und Kunden natürlich nicht vorenthalten.“
Mehr Europa – mehr Diversifikation
Laut Prof. Hermann Simon, Begründer des Begriffs Hidden Champions finden sich allein in Europa knapp 2.400 Hidden Champion-Unternehmen. Die charakterisierenden Eigenschaften eines solchen Unternehmens sind in Abbildung 1 dargestellt.
Abb. 1: Die Eigenschaften von Hidden Champions nach Prof. Hermann Simon
Dr. Sandra Derissen geht davon aus, dass knapp 8 % der
Hidden Champions an der Börse gelistet sind. Dies ergibt ein Universum von fast
200 börsennotierten europäischen Hidden Champions, die für das Portfolio des SHC-Fonds
infrage kommen, wenn die Nachhaltigkeitsleistung stimmt. Die Überprüfung der Nachhaltigkeit führt avesco mithilfe einer
eigens entwickelten, qualitativen Nachhaltigkeitsanalyse durch. Dr. Sandra
Derissen und ihr 5-köpfiges Analyse-Team verbringen ca. 80 Stunden mit der
Prüfung der Nachhaltigkeitsleistung eines jeden Hidden Champion-Unternehmens.
An
den derzeitigen DACH-Portfoliounternehmen wird das Team festhalten und diese um
nachhaltige Marktführer außerhalb der DACH-Region ergänzen. So wird sich das
Fondsportfolio in den nächsten zwei Jahren von derzeit 59 Titel auf circa 70-75
Titel erhöhen. Mit der Europäisierung strebt avesco eine stärkere
Diversifikation an, um Anlegerinnen und Anlegern Investments in zukunftsträchtige,
nachhaltige Geschäftsmodelle zu ermöglichen.
Sie wollen mehr über die Potenziale der Sustainable Hidden Champions erfahren? Dann melden Sie sich für den monatlichen Newsletter an!
Quellen:
EU-Strategiefür weniger Plastikmüll in Europa - einfach erklärt
[1] Simon, Hermann (2021): Hidden Champions. Die neuen Spielregeln im chinesischen Jahrhundert. Campus Verlag, Frankfurt / New York, S. 41
[2] Simon, Hermann (2021): Hidden Champions. Die neuen Spielregeln im chinesischen Jahrhundert. Campus Verlag, Frankfurt / New York, S. 42
[3] Simon, Hermann (2021): Hidden Champions. Die neuen Spielregeln im chinesischen Jahrhundert. Campus Verlag, Frankfurt / New York, S. 42
Disclaimer
Dieser redaktionelle Artikel wurde von der avesco Sustainable Finance AG erstellt und stellt eine Marketingmitteilung dar. Sie dient ausschließlich Informationszwecken. Die dargestellten Berechnungen, Rahmenbedingungen und die daraus abgeleiteten Einschätzungen beruhen auf dem Informationsstand zum Zeitpunkt der Erstellung dieses Artikels und können daher zukünftigen Veränderungen unterliegen. Die Angaben beruhen auf Quellen, die wir für zuverlässig halten, für deren Richtigkeit und Vollständigkeit wir jedoch keine Gewähr übernehmen können. Wir weisen ausdrücklich darauf hin, dass dies keine Aufforderung zum Kauf oder Verkauf von Finanzinstrumenten darstellt. Die zur Verfügung gestellten Informationen bedeuten keine Empfehlung oder Beratung. Die in dem Artikel zum Ausdruck gebrachten Meinungen können sich ohne vorherige Ankündigung ändern. Die avesco Sustainable Finance AG übernimmt keine Haftung für die Verwendung dieses Dokuments oder dessen Inhalts.
Die gültigen Verkaufsunterlagen des avesco Sustainable Hidden Champions Equity
mit der Anteilsklasse R (WKN: A1J9FJ / ISIN: DE000A1J9FJ5) bzw. der
Anteilsklasse I (WKN: A12BKF / ISIN: DE000A12BKF6) können kostenlos über avesco
Sustainable Finance AG bezogen werden. Diese enthalten ausführliche Hinweise zu
den einzelnen mit der Anlage verbundenen Risiken und sind Grundlage für den
Kauf von Anteilen an diesem Fonds. Sie finden in den Verkaufsunterlagen
ausschließlich Angaben, die produktbezogene Informationen und keine an den
persönlichen Verhältnissen des (potentiellen) Kunden ausgerichtete Empfehlung
darstellen, insbesondere nicht in der Form einer individuellen Anlageberatung.
Für den Artikel und die Verkaufsunterlagen gilt, dass die dargestellte
Wertentwicklung in der Vergangenheit kein verlässlicher Indikator für die
künftige Wertentwicklung ist.